PT Garuda Indonesia (Persero) Tbk (GIAA) berencana menghimpun dana maksimal Rp 6,22 triliun melalui Penambahan Modal dengan Hak Memesan Efek Terlebih Dahulu (PMHMETD) III atau rights issue.
Dalam aksi korporasi ini, Danantara Asset Management (DAM) bakal melaksanakan haknya dengan menyetorkan saham PT Garuda Maintenance Facility Aero Asia Tbk (GMFI), bukan dalam bentuk uang tunai.
Berdasarkan keterbukaan informasi BEI, dikutip Rabu (11/11), maskapai pelat merah ini akan menerbitkan sebanyak-banyaknya 248,71 miliar saham baru Seri E. Saham ditawarkan dengan rentang harga pelaksanaan Rp 58 hingga Rp 68 per saham, dengan nilai nominal Rp 25 per saham.
Dari aksi tersebut, Garuda berpotensi memperoleh dana maksimal Rp 6,22 triliun. Jumlah saham baru yang diterbitkan mewakili sebanyak-banyaknya 37,92 persen dari modal ditempatkan dan disetor penuh perseroan setelah PMHMETD III.
DAM tercatat sebagai pemegang saham utama Garuda dengan kepemilikan 91,11 persen. DAM menyatakan akan melaksanakan seluruh HMETD yang menjadi haknya melalui penyetoran modal dalam bentuk selain uang atau inbreng, berupa 82,10 miliar saham Seri B GMFI. Jumlah tersebut setara dengan 65,77 persen dari seluruh modal ditempatkan dan disetor GMFI.
Manajemen GIAA menyebut right issue ini bagian dari program restrukturisasi keuangan Garuda, khususnya untuk memperbaiki struktur ekuitas di lingkungan grup usaha perseroan.
Di sisi lain, Garuda juga berharap bisa memperkuat pengendalian dan kepentingan ekonominya atas GMFI. Perseroan juga mengharapkan peningkatan sinergi antara bisnis penerbangan Garuda dan layanan pemeliharaan, perbaikan, serta perawatan pesawat atau maintenance, repair, and overhaul (MRO) yang dijalankan GMFI.
Sementara itu, dana tunai yang diperoleh dari pemegang saham yang melaksanakan HMETD bakal digunakan untuk mendukung program transformasi Garuda seperti peremajaan kabin pesawat (cabin refreshment), penyediaan konektivitas dalam penerbangan (inflight connectivity), peningkatan fasilitas ruang tunggu (lounge enhancement), serta pengecatan ulang pesawat (aircraft painting).
Adapun, pemegang saham lama yang tercatat dalam daftar pemegang saham pada 23 Desember 2026 berhak memperoleh HMETD. Setiap satu HMETD memberikan hak untuk membeli satu saham baru Seri E, dengan rasio pelaksanaan final yang akan ditentukan kemudian.
Perdagangan dan pelaksanaan HMETD dijadwalkan berlangsung pada 29 Desember 2026 hingga 7 Januari 2027. Pemegang saham yang tidak melaksanakan haknya berpotensi mengalami dilusi kepemilikan maksimal 37,92 persen.
Perseroan telah memperoleh persetujuan pemegang saham atas rencana PMHMETD III dalam Rapat Umum Pemegang Saham Luar Biasa (RUPSLB) pada 6 November 2026 lalu.
